“王舍城有一座迦兰陀竹林，那里环境清静幽雅。我想在那里建一座精舍，供养佛陀长住说法，以便让我们这些凡愚之人能常亲近您的座前，听您的正法。我满怀热情与诚意，恳请佛陀慈悲接受。”
佛陀也知道那里是个寂静雅洁、极富园林之美的处所，所以便答应下来了。
频毗娑罗王马上命令属下动工兴建，没多久便完成了。总共有16个大院，每院60间房；此外还有500座楼阁，72座讲堂，取名“竹林精舍”。
频毗娑罗王亲自巡视了一遍，感觉很满意，便恭请佛陀和诸位弟子迁入了精舍。
佛陀面露和蔼慈祥之光，说：“布施是去除贪欲，忍辱是压制瞋念，作善是远离愚痴，这三者便是进入涅槃的路径。布施，不一定是财宝，凡见到别人布施，心里也跟着欢喜，将来所得的果报与布施的人相同。”
佛陀是真正给众生传播正道的宗教家，他不管什么人都要救度，绝不限于有财有势的人。佛陀带着一千多弟子住进了竹林精舍，他们以佛陀为中心，逐渐形成了僧院的生活。佛陀还没来王舍城以前，已经有很多弟子皈依，他们都分赴各地弘化，现在也都纷纷归来。他们见到竹林精舍的佛门弟子，个个如兄如弟，都欣喜异常。佛陀欣见他们次第归来，和他们一一叙说离别之情，并询问他们在各地的弘化情形。
